| Jahr | Kontostand | Einzahlungen | Zinsen |
|---|
Der Steuerstundungseffekt: warum ETFs Tagesgeld strukturell schlagen
In Deutschland zahlen Sie auf Zinsen sofort 25 % Abgeltungsteuer. Auf ETF-Kursgewinne zahlen Sie erst beim Verkauf. Dieser Unterschied ist gravierender als er klingt: Steuern, die Sie heute nicht zahlen, bleiben im Portfolio und erwirtschaften weitere Rendite. Beispiel: 100.000 € über 20 Jahre, 5 % p.a., Tagesgeld (jährlich besteuert) ergibt ~226.000 €, ETF-Depot (Steuer nur beim Verkauf) ergibt ~250.000 €. Über 24.000 € Unterschied allein durch die Stundungswirkung.
Sparprodukte in Deutschland und Europa im Vergleich
| Land | Produkt | Steuervorteil | Verfügbar für Deutsche? |
|---|---|---|---|
| Deutschland | ETF-Depot | Steuerstundung bis Verkauf + 30 % Teilfreistellung | Ja |
| Deutschland | bAV (Arbeitgeber) | Beiträge steuerfrei (bis Limit) | Ja (über AG) |
| Frankreich | PEA (Aktien) | Keine IR nach 5 Jahren | Nur Steuerresidenten in FR |
| UK | ISA (20.000 £/Jahr) | Keine Steuer auf Zinsen/Kursgewinne | Nur Steuerresidenten in UK |
| Österreich | Kapitalertragsteuer 27,5 % | Höher als DE (25 %) | - |
| Schweiz | 3. Säule (7.000 CHF/Jahr) | Steuerlich absetzbar | Nur CH-Residenten |
| USA | Roth IRA (7.000 $/Jahr) | Kein Tax auf Auszahlung | Nur US-Residenten |
Sparerpauschbetrag und Freistellungsauftrag nicht vergessen
1.000 € pro Person (Ehepaare: 2.000 €) sind jährlich steuerfrei, seit 2023 (vorher 801 €). Ein Freistellungsauftrag bei der Bank muss explizit beantragt werden. Ohne Freistellungsauftrag behält die Bank automatisch 25 % Abgeltungsteuer ein, auch wenn Sie unterhalb des Freibetrags liegen.
Die Kraft des langen Anlagehorizonts
200 €/Monat bei 7 % Jahresrendite (illustrativ, vor Steuern):
| Start mit | Mit 65 | Eingezahlt | Zinsen/Rendite |
|---|---|---|---|
| 25 Jahren | ~524.000 € | 96.000 € | ~428.000 € |
| 35 Jahren | ~243.000 € | 72.000 € | ~171.000 € |
| 45 Jahren | ~104.000 € | 48.000 € | ~56.000 € |
ℹ️ Tagesgeld- und Festgeldkonditionen variieren täglich, aktuelle Vergleiche auf bundesbank.de und Vergleichsportalen. Sparerpauschbetrag gültig für 2023 ff., Änderungen durch Steuergesetzgebung möglich.